具有海底撈、永輝超市等知名客戶的牛羊肉加工商大莊園肉業(yè)集團(tuán)股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱“大莊園”)正在向滬市主板發(fā)起沖擊，并于近日拿到了證監(jiān)會(huì)首發(fā)反饋意見(jiàn)，公司上市進(jìn)程又向前一步。不過(guò)，大莊園IPO背后也存在著諸多疑點(diǎn)，其中，公司存在實(shí)控人在報(bào)告期內(nèi)占用公司資金的情況，為解決這一情況，在IPO前，大莊園通過(guò)收購(gòu)實(shí)控人相關(guān)公司股權(quán)，以股權(quán)資產(chǎn)抵減資金占用。不過(guò)，北京商報(bào)記者發(fā)現(xiàn)，大莊園收購(gòu)的主要公司2019-2020年呈虧損狀態(tài)。以虧損的股權(quán)資產(chǎn)抵減資金占用的合理性，還需要大莊園來(lái)進(jìn)行說(shuō)明。

實(shí)控人等曾占用公司資金逾8億

大莊園實(shí)控人陳希濱及其控制的其他企業(yè)在2019年末，占用公司資金高達(dá)8.5億元。

招股書(shū)顯示，大莊園是一家專業(yè)從事牛羊屠宰、肉類(lèi)加工、自有品牌連鎖專賣(mài)和國(guó)際貿(mào)易的現(xiàn)代化食品企業(yè)。公司產(chǎn)品基本涵蓋了初加工、深加工及貿(mào)易類(lèi)產(chǎn)品等各類(lèi)型，包括羊產(chǎn)品、牛產(chǎn)品及央廚產(chǎn)品等，具有京東、海底撈、永輝超市等具有較高知名度的客戶。

資料顯示，大莊園于今年7月遞交了招股書(shū)，于近日收到了證監(jiān)會(huì)的首發(fā)反饋意見(jiàn)，其中，公司內(nèi)控情況引起了監(jiān)管的重視。

據(jù)了解，報(bào)告期內(nèi)大莊園存在關(guān)聯(lián)采購(gòu)、銷(xiāo)售、擔(dān)保、資金拆借等多項(xiàng)關(guān)聯(lián)交易，特別是存在為關(guān)聯(lián)方提供擔(dān)保、資金拆出的情況，2019年末，公司對(duì)實(shí)際控制人及其控制的其他企業(yè)的其他應(yīng)收款為8.5億元，處于報(bào)告期內(nèi)相對(duì)峰值。對(duì)此，證監(jiān)會(huì)要求大莊園說(shuō)明報(bào)告期內(nèi)為關(guān)聯(lián)方提供擔(dān)保、大額資金拆借的原因，公司是否存在公司治理、內(nèi)部控制方面的重大缺陷，是否構(gòu)成本次發(fā)行的障礙。

同時(shí)，大莊園在招股書(shū)中指出，報(bào)告期內(nèi)，公司為滿足貸款銀行受托支付的要求，在不存在實(shí)際業(yè)務(wù)支持或超出實(shí)際業(yè)務(wù)量的情況下，存在通過(guò)合并范圍內(nèi)公司黑龍江大莊園農(nóng)牧業(yè)聯(lián)合科技有限公司和關(guān)聯(lián)方黑龍江省冰城黑牛牧業(yè)科技發(fā)展有限公司取得銀行貸款的情形。受托支付收款方在收到銀行劃款的當(dāng)日或間隔幾日將相關(guān)款項(xiàng)劃轉(zhuǎn)給大莊園或其關(guān)聯(lián)方。

大莊園坦言，公司上述轉(zhuǎn)貸情形違反了《貸款通則》和《支付結(jié)算辦法》等相關(guān)規(guī)定。不過(guò)公司解釋稱，公司轉(zhuǎn)貸資金主要系生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)所用或拆借予關(guān)聯(lián)方用于其生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)或其他短期周轉(zhuǎn)，未用于證券投資、股權(quán)投資、房地產(chǎn)投資或國(guó)家禁止生產(chǎn)、經(jīng)營(yíng)的領(lǐng)域和用途，亦不存在以非法占有為目的的騙貸行為，上述貸款周轉(zhuǎn)行為亦未實(shí)際危害我國(guó)金融機(jī)構(gòu)權(quán)益和金融安全。

投融資專家許小恒表示，對(duì)于擬IPO公司存在資金占用、違規(guī)轉(zhuǎn)貸等行為，監(jiān)管會(huì)重點(diǎn)關(guān)注，這些問(wèn)題一定程度會(huì)暴露出公司曾存在治理結(jié)構(gòu)不夠健全、內(nèi)部控制制度相對(duì)較為薄弱的情況。

以虧損資產(chǎn)股權(quán)抵減資金占用

在大莊園開(kāi)啟IPO前，公司開(kāi)始籌劃解決實(shí)控人資金占用問(wèn)題，其中，部分占用資金是通過(guò)收購(gòu)實(shí)控人資產(chǎn)來(lái)抵減的。

資料顯示，大莊園實(shí)控人為陳希濱、陳姣姣和陳金，陳希濱與陳姣姣、陳金為父女關(guān)系。截至招股說(shuō)明書(shū)簽署日，陳希濱直接持有公司66.3%的股份，陳姣姣直接持有公司7.41%的股份，陳金直接持有公司7.41%的股份，三人合計(jì)直接持有公司81.11%的股份。

大莊園表示，2020年度，公司及公司實(shí)際控制人籌劃完成相關(guān)資金占用的解決。2020年10-12月，陳希濱及其控制的黑龍江省冰城黑牛牧業(yè)科技發(fā)展有限公司通過(guò)自籌資金、債務(wù)承擔(dān)等方式累計(jì)對(duì)公司進(jìn)行資金償還43826.03萬(wàn)元。

此外，大莊園向大莊園實(shí)業(yè)有限公司(由陳希濱、陳姣姣和陳金共同100%持股)購(gòu)買(mǎi)內(nèi)蒙古大莊園實(shí)業(yè)有限公司(以下簡(jiǎn)稱“內(nèi)蒙古大莊園”)92.1%股權(quán)，作價(jià)33326.49萬(wàn)元，以股權(quán)資產(chǎn)抵減資金占用;向陳希濱、陳姣姣、陳金購(gòu)買(mǎi)黑龍江大莊園中央廚房食品制造有限公司100%股權(quán)、黑龍江大莊園農(nóng)牧業(yè)聯(lián)合科技有限公司2.66%股權(quán)、哈爾濱大莊園國(guó)際貿(mào)易有限公司(以下簡(jiǎn)稱“大莊園貿(mào)易”)49%股權(quán)，分別作價(jià)6588.4萬(wàn)元、1944.26萬(wàn)元、1125.88萬(wàn)元，以股權(quán)資產(chǎn)抵減資金占用;向陳金購(gòu)買(mǎi)海南海澤肉類(lèi)食品有限公司(以下簡(jiǎn)稱“海南海澤”)100%股權(quán)作價(jià)1658.85萬(wàn)元，以股權(quán)資產(chǎn)抵減資金占用;前述重組合計(jì)沖減資金占用約44643.86萬(wàn)元。不過(guò)，上述以股權(quán)資產(chǎn)抵減資金占用是否合規(guī)、抵減是否公允還需要大莊園進(jìn)行說(shuō)明。

北京商報(bào)記者注意到，內(nèi)蒙古大莊園92.1%股權(quán)抵減了大部分占用資金。不過(guò)，內(nèi)蒙古大莊園收購(gòu)前后均處于虧損狀態(tài)。財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)顯示，內(nèi)蒙古大莊園2019年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入4.05億元，對(duì)應(yīng)實(shí)現(xiàn)的利潤(rùn)總額為-3944.26萬(wàn)元;2020年，內(nèi)蒙古大莊園實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)為-5995.99萬(wàn)元，仍處于虧損狀態(tài)。

食品安全問(wèn)題引關(guān)注

由于大莊園主要產(chǎn)品為加工類(lèi)牛羊肉，食品安全問(wèn)題也廣受市場(chǎng)關(guān)注。

大莊園部分存貨存放在租賃冷庫(kù)，該如何保證食品安全?在首發(fā)反饋意見(jiàn)中，證監(jiān)會(huì)要求大莊園補(bǔ)充披露公司自原材料采購(gòu)至實(shí)現(xiàn)銷(xiāo)售所需周期，期間如何保持食品質(zhì)量、口感，是否存在反復(fù)解凍化凍情況，是否存在變質(zhì)風(fēng)險(xiǎn);大莊園需要說(shuō)明在原材料采購(gòu)、產(chǎn)品生產(chǎn)、物流運(yùn)輸、產(chǎn)品銷(xiāo)售等各環(huán)節(jié)采取的食品安全保障措施，相關(guān)措施是否切實(shí)有效執(zhí)行;各環(huán)節(jié)是否有食品安全監(jiān)督檢驗(yàn)機(jī)構(gòu)參與把關(guān);是否存在因發(fā)生食品安全問(wèn)題被消費(fèi)者投訴、舉報(bào)或起訴的情況或風(fēng)險(xiǎn)，是否曾發(fā)生食品安全事故，是否曾因食品安全問(wèn)題受到監(jiān)管部門(mén)、行業(yè)自律組織的處罰、處分等。

北京商報(bào)記者發(fā)現(xiàn)，今年4月，大莊園進(jìn)口的3個(gè)批次羊肉因污穢腐敗未獲準(zhǔn)入境。此外，據(jù)媒體報(bào)道稱，大莊園曾陷入“假羊肉卷”風(fēng)波。

阿蘭特大學(xué)工商管理博士劉唱墨對(duì)北京商報(bào)記者表示，對(duì)于食品類(lèi)公司，食品安全問(wèn)題確實(shí)是重中之重。公司應(yīng)提高責(zé)任意識(shí)、加強(qiáng)食品安全管理，建立相關(guān)自查制度。畢竟如果出現(xiàn)相關(guān)食品安全問(wèn)題，也會(huì)對(duì)公司信譽(yù)和企業(yè)形象造成影響。

針對(duì)公司相關(guān)問(wèn)題，北京商報(bào)記者向大莊園方面發(fā)去采訪函，但截至記者發(fā)稿，并未收到對(duì)方回復(fù)。